การร่วงลงอย่างกะทันหันของ Bitcoin วันนี้ ต่ำกว่า 68,000 ดอลลาร์สหรัฐ ทำให้เกิดการลดสถานะในตลาดอนุพันธ์คริปโตอย่างรวดเร็ว โดยลบตำแหน่งที่มีเลเวอเรจไปเกือบ 400 ล้านดอลลาร์ภายในหนึ่งชั่วโมง เนื่องจากนักเทรดที่วางเดิมพันว่าราคาจะเพิ่มขึ้นต่อเนื่องถูกแรงเคลื่อนไหวนี้จับได้
ข้อมูลจาก CryptoSlate แสดงให้เห็นว่า Bitcoin ลดลงมากกว่า 5% จาก 71,765 ดอลลาร์เหลือ 67,895 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นระดับต่ำสุดนับตั้งแต่เดือนเมษายน การลดลงดังกล่าวผลักดันสินทรัพย์ดิจิทัลที่ใหญ่ที่สุดผ่านระดับที่นักเทรดเฝ้าจับตาหลังจากที่แรงส่งอ่อนแอลงหลายเซสชัน
การเคลื่อนไหวดังกล่าวแพร่กระจายอย่างรวดเร็วไปทั่วทั้งตลาด ในขณะที่ Ethereum ลดลงประมาณ 4% มาอยู่ที่ 1,941 ดอลลาร์ ส่วน XRP ลดลงมากกว่า 3% มาอยู่ที่ 1.24 ดอลลาร์
Solana, Dogecoin และ BNB ก็มีการขาดทุนมากกว่า 3% ในช่วงเวลาเดียวกันเช่นกัน ซึ่งย้ำให้เห็นว่าการปรับตัวลดลงที่นำโดย Bitcoin สามารถกดดันตลาดส่วนอื่นๆ ได้อย่างรวดเร็ว
การชำระบัญชีเร่งการลดลง
ข้อมูลจาก Coinglass แสดงว่าการลดลงดังกล่าวกระตุ้นให้มีการชำระบัญชีมูลค่าราว 394 ล้านดอลลาร์ภายในหนึ่งชั่วโมง
ตำแหน่ง Long เป็นส่วนใหญ่ที่ได้รับความเสียหาย โดยนักเทรดที่วางเดิมพันว่าราคาจะสูงขึ้นสูญเสียไปราว 384 ล้านดอลลาร์ ส่วนตำแหน่ง Short สูญเสียไปประมาณ 10.2 ล้านดอลลาร์
นักเทรด Bitcoin รับความเสียหายมากที่สุด โดยมีการชำระบัญชีตำแหน่งมากกว่า 209 ล้านดอลลาร์ Ethereum ตามมาด้วยการปิดสถานะบังคับราว 87 ล้านดอลลาร์ ส่วนนักเทรด Solana และ XRP สูญเสียไปราว 27 ล้านดอลลาร์และ 11 ล้านดอลลาร์ตามลำดับ
การชำระบัญชีตลาด Bitcoin (ที่มา: CoinGlass)
ตัวเลขดังกล่าวแสดงให้เห็นว่าเลเวอเรจสามารถเปลี่ยนการลดลงในตลาดสดให้กลายเป็นเหตุการณ์ที่ขยายวงกว้างได้อย่างรวดเร็ว
เมื่อราคาลดลงผ่านระดับสำคัญ แลกเปลี่ยนจะปิดตำแหน่งที่ไม่มีหลักประกันโดยอัตโนมัติ ซึ่งเพิ่มแรงขายและบังคับให้นักเทรดออกจากตลาดในราคาที่ไม่เอื้ออำนวย กระบวนการนี้อาจทำให้การเคลื่อนไหวลึกซึ้งยิ่งขึ้นแม้ว่าต้นเหตุเดิมจะไม่ชัดเจนนักก็ตาม
ในรอบ 24 ชั่วโมง การชำระบัญชีรวมสูงถึงประมาณ 1.02 พันล้านดอลลาร์ โดยตำแหน่ง Long คิดเป็นประมาณ 902 ล้านดอลลาร์ ซึ่งแสดงให้เห็นว่าการวางตำแหน่งขาขึ้นเริ่มแออัดก่อนการเทขาย
ทำไมราคา Bitcoin ถึงลดลง?
ผู้เข้าร่วมตลาดระบุว่าการเปลี่ยนแปลงทางอารมณ์อย่างกะทันหันนี้เกิดจากการรวมกันของปัจจัยทางเทคนิคที่ล้มเหลวและการเปิดเผยที่ไม่คาดคิดจาก Strategy (เดิมคือ MicroStrategy) บริษัทซอฟต์แวร์ที่เป็นผู้ถือ Bitcoin รายใหญ่ที่สุดของโลก
เมื่อวันที่ 1 มิถุนายน บริษัทที่นำโดย Michael Saylor เปิดเผยว่าได้ ขาย Bitcoin 32 เหรียญในราคา 2.5 ล้านดอลลาร์ เพื่อใช้จ่ายภาระผูกพันในการจ่ายเงินปันผลสำหรับหุ้นประเภทที่มีสิทธิพิเศษ
แม้ว่าปริมาณที่แท้จริงจะไม่มีนัยสำคัญทางสถิติเมื่อเทียบกับการหมุนเวียนรายวันทั่วโลก แต่ความหมายเชิงสัญลักษณ์ของการทำธุรกรรมนี้กลับมีน้ำหนักมากในโต๊ะซื้อขาย เนื่องจาก Strategy ได้เขียนแนวทางปฏิบัติสำหรับการสะสม Bitcoin แบบรุนแรง "ไม่เคยขาย"
ดังนั้น การขายของบริษัทจึงถือเป็นการละทิ้งแนวคิดการถือครองที่เข้มงวด และทำให้เกิดความสงสัยในเรื่องการบริหารคลังของบริษัทที่กำลังเป็นที่นิยม
ด้วยเหตุนี้ ข่าวดังกล่าวจึงผลักดันให้ Bitcoin ลดลงต่ำกว่าเมตริกสนับสนุนสำคัญบนบล็อกเชนหลายรายการ
ตามข้อมูลจากผู้ให้บริการวิเคราะห์ Glassnode การลดลงของราคาสดมาอยู่ที่ 68,800 ดอลลาร์หมายความว่า Bitcoin ได้ทะลุฐานต้นทุนของผู้ถือครองระยะสั้นที่ 76,900 ดอลลาร์ ค่าเฉลี่ยตลาดที่แท้จริงที่ 78,000 ดอลลาร์ และค่าเฉลี่ยของนักลงทุนที่ใช้งานอยู่ที่ 85,100 ดอลลาร์
อย่างไรก็ตาม ราคา BTC ยังคงสูงกว่าราคาที่ทำกำไรสะสมรวมที่ 54,000 ดอลลาร์อยู่มาก
แม้จะเกิดความตื่นตระหนกในท้องถิ่น ผู้บริหารในอุตสาหกรรมบางรายเตือนไม่ให้โฟกัสมากเกินไปกับการปรับพอร์ตของบริษัท
Pierre Rochard ประธานเจ้าหน้าที่บริหารของบริษัท Bitcoin Bond ปฏิเสธแนวคิดที่ว่าการขายสินทรัพย์เล็กน้อยของ Strategy จะสามารถกระตุ้นการลดลงของตลาดระบบได้เพียงลำพัง แทนที่จะเป็นเช่นนั้น Rochard ชี้ไปที่แนวโน้มการจัดสรรทุนในวงกว้าง
ตามเขา:
“ความจริงก็คือมีการพุ่งขึ้นแบบพาราโบลิกอย่างมากในหุ้นที่เกี่ยวข้องกับ AI ซึ่งกำลังดูดซับสภาพคล่องส่วนเกินทั้งหมดออกไป”
นอกจากนี้ เขายังเน้นย้ำว่าตลาดแรงงานที่แข็งแกร่งและราคายังพลังงานที่เพิ่มสูงขึ้นได้ทำให้ความคาดหวังในระยะใกล้ที่ธนาคารกลางสหรัฐจะลดดอกเบี้ยแบบผ่อนปรนถูกยกเลิกไปแล้ว
แม้จะมีสภาพเศรษฐกิจมหภาคที่ไม่เอื้ออำนวยเช่นนี้ Rochard ยังยืนยันว่าพื้นฐานโครงสร้างพื้นฐานของ Bitcoin ยังคงแข็งแกร่งอยู่
โพสต์ Bitcoin ร่วงกะทันหันต่ำกว่า 68,000 ดอลลาร์ กระตุ้นการชำระบัญชีราว 400 ล้านดอลลาร์ภายในหนึ่งชั่วโมง ปรากฏครั้งแรกที่ CryptoSlate